CHARTARMORYChartArmory হোম →
ফ্রি গাইড

OBV-এর পূর্ণ ব্যবচ্ছেদ: বড় টাকার কেনা সংখ্যা দিয়ে ট্র্যাক করুন

দাম ধোঁকা দিতে পারে, কিন্তু ভলিউম পারে না। ১৯৬৩ সালে জোসেফ গ্রানভিল Granville's New Key to Stock Market Profits বইয়ে OBV (On-Balance Volume) পরিচয় করান। এখানে আমরা মূল সূত্র থেকে সিগন্যাল লাইন (EMA)-এর নকশা, জমানো ও ডাইভারজেন্সের আসল উদাহরণ, ঘন ঘন সিগন্যালের সীমা আর অভিজ্ঞ ট্রেডাররাও যে ডেটার ফাঁদ এড়িয়ে যান, সব খুলে দেখাচ্ছি।

১. সংজ্ঞা ও সূত্র: জমতে থাকা ভলিউম কীভাবে দিক তৈরি করে

  • OBV(t) = OBV(t−1) + ভলিউম(t) · ক্লোজ আগের দিনের চেয়ে বেশি
  • OBV(t) = OBV(t−1) − ভলিউম(t) · ক্লোজ আগের দিনের চেয়ে কম
  • OBV(t) = OBV(t−1) + 0 · ক্লোজ একই

আসল সংখ্যা নয়, পরিবর্তন আর দিক কেন: OBV হলো ডেটার প্রথম দিন থেকে অবিরাম যোগ হতে থাকা মোট যোগফল। এর আসল সংখ্যা পুরোপুরি শুরুর তারিখের ওপর নির্ভর করে, তাই অর্থ আছে শুধু একটি সময়ের পরিবর্তন (ডেল্টা) আর শিখর-তলগুলো উঠছে নাকি নামছে সেই দিকের।

২. নিজে হিসাব করুন: BTC, ১২–১৬ অক্টোবর ২০২০

প্রতিদিন ক্যান্ডেল বন্ধ হওয়ার পরই আজকের ক্লোজ গতকালের সঙ্গে মিলিয়ে ঠিক করুন বেড়েছে (+), কমেছে (−) নাকি একই (0), আর সেই চিহ্নে দিনের পুরো ভলিউম আগের OBV-তে যোগ বা বিয়োগ করুন। মাত্র ৫ দিনেও হাজার হাজার BTC যোগ-বিয়োগ হয়ে OBV-এর ঢেউ তৈরি করে। (১১ অক্টোবরকে ০ ধরে শুরু।)

তারিখক্লোজ ($)আগের দিনের তুলনায়ভলিউম (BTC)OBV
10-1211,528.25↑ যোগ52,825+52,825
10-1311,420.56↓ বিয়োগ42,205+10,620
10-1411,417.89↓ বিয়োগ41,415-30,795
10-1511,505.12↑ যোগ48,761+17,966
10-1611,319.32↓ বিয়োগ48,798-30,832

ডেটা: Binance BTCUSDT দৈনিক ক্যান্ডেল (UTC)।

৩. সিগন্যাল লাইন: OBV-এর ২০ দিনের এক্সপোনেনশিয়াল মুভিং অ্যাভারেজ (EMA)

শুধু OBV লাইন দেখে বোঝা কঠিন টাকা টানা ঢুকছে নাকি এটা ক্ষণিকের ওঠানামা, তাই সাম্প্রতিক মানে বেশি ওজন দেওয়া ২০ দিনের EMA সিগন্যাল লাইন হিসেবে ব্যবহার হয়। α = 2/(20+1) ≈ 0.0952, EMA(t) = α×OBV(t) + (1−α)×EMA(t−1): অর্থাৎ আজকের OBV-এর প্রায় ৯.৫২% আর গতকালের EMA-এর প্রায় ৯০.৪৮%, আর প্রথম মানটি প্রথম ২০ দিনের OBV-এর সাধারণ গড়। ২০২০ সালের ১৮ অক্টোবর ETH-এর OBV 14,835,916 তার EMA 14,332,673-এর ওপরে ছিল, তাই পড়া হয় 'গড়ের ওপরে (নিট আগমন)'।

14,835,916OBV (ETH, ১৮ অক্টোবর)
14,332,673২০ দিনের EMA
+503,242 ETHOBV − EMA
দাম · ETHOBVEMA2020-09-0320-10-18

৪. সংকেত ① দাম পাশাপাশি + বাড়তে থাকা OBV: নিঃশব্দে জমানো

দাম এক জায়গায় দাঁড়িয়ে থাকলেও OBV একাই খাড়া উঠলে, তাকে বড় টাকার নিঃশব্দে জমানোর (অ্যাকুমুলেশন) ক্লাসিক প্যাটার্ন ধরা হয়, যেখানে দাম না নাড়িয়ে বিক্রির চাপ শুষে নেওয়া হয়। ETH ২০২০ সালের ৩ সেপ্টেম্বর 381 ডলার থেকে ১৮ অক্টোবর 378 ডলারে −0.9% নিয়ে পাশাপাশি ছিল, কিন্তু একই সময়ে OBV +7.96M ETH বেড়েছে। ৪৫ দিন পর দাম ছিল 597 ডলার (+57.9%)।

−0.9%৪৫ দিনে দাম
+7.96M ETHএকই সময়ে OBV
+57.9%পরের ৪৫ দিনে দাম
দাম · ETHOBV20-09-0320-10-18

৫. সংকেত ② নতুন শিখর + কমতে থাকা OBV: বিয়ারিশ ডাইভারজেন্স

দাম আগের শিখর ভেঙে নতুন শিখর ছুঁলেও OBV-এর শিখর আগের চেয়ে নিচু হলে তাকে বিয়ারিশ ডাইভারজেন্স বলে। একে বিতরণ (ডিস্ট্রিবিউশন) পর্বের সংকেত ধরা হয়, যখন উত্থানের পেছনের আসল কেনা দুর্বল হয়ে আসে। BTC ২০২১ সালের ১৩ এপ্রিল 63,575 ডলার থেকে ৮ নভেম্বর 67,526 ডলারে +6.2% উঠেছিল, কিন্তু একই সময়ে OBV −0.93M BTC কমেছে। পরের ৯০ দিনে দাম নেমে আসে 42,381 ডলারে (−37.2%)।

+6.2%দাম (এপ্রিল → নভেম্বর)
−0.93M BTCOBV (এপ্রিল → নভেম্বর)
−37.2%পরের ৯০ দিনে দাম
দাম · BTCOBV21-04-1321-11-08

৬. সিগন্যাল খুব ঘন ঘন বদলায়: হুইপস

সহজ ক্রসওভার নিয়ম (OBV ২০ দিনের EMA-এর ওপরে গেলে কিনুন, নিচে গেলে বেচুন) ২০১৮–২০২৬ সালের BTC দৈনিক ডেটায় প্রয়োগ করলে অবস্থা 510 বার উল্টায়: বছরে প্রায় 58 বার, মোটামুটি প্রতি ৬ দিনে একবার। 'ক্লোজ ৫০ দিনের মুভিং অ্যাভারেজের ওপরে' ট্রেন্ড শর্ত যোগ করলেও 344 বার, বছরে গড়ে 39 বার, মানে মাসে ৩ বারের বেশি। তাই রোজ না দেখলে বদলে যাওয়া সিগন্যাল ফসকানো খুব সহজ।

510OBV↔EMA বদল (২০১৮–২০২৬)
344৫০ দিনের শর্তসহ বদল
39শর্তসহ বছরে গড় বদল

৭. ডেটার ফাঁদ: OBV-কে অন্ধভাবে বিশ্বাস না করার ৪টি কারণ

  • ব্যর্থ জমানোর সংকেত: ২০২৫ সালের ২১ আগস্ট থেকে ৫ অক্টোবর ETH-এর OBV +2.71M ETH বেড়ে জমানোর মতো দেখাচ্ছিল, তবু পরের ৪৫ দিনে দাম −33.0% কমেছে। বেরোনোর নিয়ম না থাকলে এটা বড় ক্ষতি হতে পারে।
  • এক্সচেঞ্জভেদে ভলিউমের ফারাক: ২০২১ সালে BTC-এর গড় দৈনিক ভলিউম Binance-এ 69,924 BTC আর Bitstamp-এ 4,940 BTC, প্রায় 14 গুণ ফারাক। কোন এক্সচেঞ্জের চার্ট দেখছেন, তার ওপর OBV-এর পথ আর সিগন্যাল বদলে যায়।
  • অস্বাভাবিক ভলিউম: চাল যত ছোট বা বড়ই হোক, OBV দিনের পুরো ভলিউম যোগ বা বিয়োগ করে। 2018-11-20 তারিখে BTC-এর দৈনিক ভলিউম ছিল আগের ৩০ দিনের মোটের 19.0%। এমন একটা দিন পুরো OBV ট্রেন্ডকে নাড়িয়ে দেয়।
  • দৈনিক ক্লোজের সময়: ২৪ ঘণ্টার বাজারে ক্লোজের মানদণ্ড (UTC 00:00, বাংলাদেশ সময় সকাল ৬টা ইত্যাদি) ক্লোজ আর ভলিউমের সময়সীমা বদলে দেয়, ফলে সবুজ দিন লাল হয়ে চিহ্নই উল্টে যেতে পারে।

৮. রোজকার কাজ: হাতে করলে এই ৭ ধাপ

  1. UTC 00:00-এ দৈনিক ক্লোজ নিশ্চিত করুন
  2. আজকের ক্লোজ গতকালের সঙ্গে মেলান: বেড়েছে, কমেছে নাকি একই
  3. চিহ্ন অনুযায়ী আজকের ভলিউম যোগ-বিয়োগ করে OBV(t) হালনাগাদ করুন
  4. সিগন্যাল লাইন হালনাগাদ: EMA(t) = α×OBV(t) + (1−α)×EMA(t−1)
  5. শেষ ৫০টি ক্লোজ দিয়ে ৫০ দিনের মুভিং অ্যাভারেজ হালনাগাদ করুন
  6. দুটোই মিলিয়ে দেখুন: ① OBV কি EMA20-এর ওপরে? ② ক্লোজ কি ৫০ দিনের লাইনের ওপরে?
  7. অবস্থা গতকাল থেকে বদলালে সঙ্গে সঙ্গে লিখে রাখুন আর ব্যবস্থা নিন

ক্রিপ্টো সপ্তাহান্তে বা ছুটির দিনেও থামে না। এই সব যাচাই আর হিসাব বছরে ৩৬৫ বার, একটা দিনও বাদ না দিয়ে করতে হবে।

এই হিসাব কি রোজ নিজে করবেন?

ব্যস্ত দিনে মাত্র একদিন দেখা ফসকালেই টেরও পাবেন না যে গুরুত্বপূর্ণ ধারা বদলে গেছে। Volume Tide (শুধু ক্রিপ্টো দৈনিক চার্ট) চার্টে চালু রাখলেই সব নিজে থেকে সামলায়, আর স্ক্রিনে শুধু পরিষ্কার ▲ RIDE বা ▼ OUT দেখায়। মাথাব্যথার কাজটা Volume Tide-কে দিন, আপনি শুধু চার্টের চিহ্নটা আরামে দেখে নিন।

Volume Tide-এ এখনই দেখুন →

এটি চার্ট বিশ্লেষণে সাহায্য করার একটি শিক্ষামূলক উপকরণ। এটি লাভের নিশ্চয়তা দেয় না, আর বিনিয়োগে ক্ষতির ঝুঁকি আছে। উদাহরণের শতাংশ পরিবর্তন আর বদলের সংখ্যা অতীত ডেটা দিয়ে হিসাব করা, যা ভবিষ্যতের রিটার্নের নিশ্চয়তা দেয় না।
ডেটা: Binance BTCUSDT, ETHUSDT ও Bitstamp BTCUSD দৈনিক ক্লোজ ও ভলিউম (UTC); OBV ২০১৭-০৮-১৭ থেকে যোগ করা; EMA20-এর প্রথম মান প্রথম ২০ দিনের সাধারণ গড়। OBV ধারণা: Joseph E. Granville, Granville's New Key to Stock Market Profits (1963)।